Mientras la peste asola Sevilla, Mateo y Valerio encuentran a la desaparecida Carmen Gálvez, amante del difunto comerciante asesinado. Ella les informa de que detrás de los asesinatos está Ledesma, líder secreto de los protestantes sevillanos. Zúñiga es nombrado miembro del Cabildo en sustitución de Morata y trata por todos los medios de conseguir que abran el puerto de la ciudad. En la fábrica de seda varios trabajadores intentan violar a Eugenia y Teresa decide despedir a todos los que han participado en el asunto. Para sustituirlos, contrata a varias prostitutas elegidas por Eugenia. Días más tarde, Teresa es asaltada y humillada con violencia. Aparece otro cadáver, Dresdner, tesorero de la Casa de la Moneda y apoyo económico de Zúñiga. Este asesinato se parece a los anteriores y apunta en la misma dirección: Ledesma. Leandra, la novia de Valerio, enferma de peste.